Причины внезапного падения цен на нефть

Ещё в начале лета, в июне 2014 года, цена на нефть доходила до $115 за баррель. Затем она начала постепенно падать и спустилась в начале зимы (в конце декабря 2014 года) до $60 за баррель. Более того, цены на нефть марки West Texas упали до $ 58,53. Не успел начаться 2015 год, как в первую неделю января нефть падает до $50, т.е. более чем на 50% в течение пяти последних месяцев! Каковы причины этого внезапного падения цен на нефть? Каких цен на нефть стоит ожидать в обозримом будущем?

Ответ: Падение цен на нефть вызвано несколькими причинами, самыми очевидными из которых является экономический фактор, не имеющий политической подоплёки. Другой причиной служит политический фактор, направленный на стимулирование этого экономического фактора в интересах создателя политического фактора.

Что касается экономического фактора, не имеющего политической подоплёки, то он включает в себя «рост предложения и снижение спроса», «политические обострения, в частности – военная напряжённость в нефтяных регионах и вокруг них», «спекуляции на нефтяном рынке и использование некоторых экономической слабости государств, имеющих влияние на экспорт и импорт нефти» и так далее.

Что касается политического фактора, используемого для стимулирования действия экономического фактора в интересах государства, которое является создателем данной политической ситуации, то для примера действия данного фактора можно привести следующие положения, такие как увеличение производства или предложения большого количества запасов нефти не по причине экономической потребности, а, скорее, с целью снижения цены для оказания влияния на конкурирующие государства, особенно на те, которые формируют свой бюджет, исходя из цен на нефть. Также политический фактор используется с целью помешать производству сланцевого газа путём понижения цен на природную нефть (а газовые цены имеют пропорциональную зависимость от нефтяных) до отметки ниже себестоимости сланцевого газа, чтобы производство последнего (сланцевого газа) оказалось невыгодным.

Мы рассмотрим эти факторы, затем определим наиболее вероятные причины сегодняшнего падения цен на нефть.

Первое: относительно экономического фактора, не имеющего всякого политического умысла:

1 – Предложение и спрос:

Цена на нефть, как и на любой другой товар, определяется от соотношения спроса и предложения. Когда на рынке нефти наблюдается избыток предложения, то цена, соответственно, падает. Такое происходит во время экономических кризисов в странах, импортирующих нефть, что уменьшает спрос из-за неспособности страны, испытывающей кризис, импортировать нефть по высокой цене. И поэтому уменьшается спрос, что ведёт к падению цены. Аналогичную картину мы имеем при росте спроса на нефть, т.е. когда увеличивается спрос, то растёт и цена на нефть.

2 – Обострения и военная напряжённость:

Существует ещё один фактор, который влияет на цену нефти, – это «прогноз», т.е. ожидание от будущей ситуации на рынке нефти. Как, например, когда происходят сбои в поставках вследствие конфликтов и обострений в нефтяных регионах. Также сюда входит геополитическая напряжённость в регионах Ближнего Востока, которые являются странами нефтяного бассейна – она может стать причиной роста цен на нефть, невзирая на отсутствие изменений в объёме предложения и спроса нефти. Так, на нефтяном рынке цены на нефть возрастают, когда появляются опасения возможных перебоев, а когда нормализуется ситуация, то цена на нефть снижается и возвращается к своей бывшей ценности и реальной стоимости.

Например, военная риторика, возникшая между еврейским государством, Соединёнными Штатами и Ираном в феврале 2012 года привела к росту цен на нефть. Журнал «Forbes» сообщал тогда: «Цена на нефть достигла максимального уровня за последние несколько лет. Основной причиной этого являются геополитические опасения и повторное появление Ирана как фактора возможного военного конфликта» (см. журнал «Forbes» за февраль 2012 год, статья «Удар по Ирану обернётся застоем для США»).

3 – Спекуляция и использование экономических данных:

Плохие экономические данные о положении некоторых стран, имеющих прямое влияние на нефтяные цены с точки зрения экспорта или импорта, таких как США и Китай, могут привести к падению цен на нефть, невзирая на изменение предложения и спроса на нефть на мировом рынке. В подобной ситуации рынок опасается замедления темпов роста экономического производства и неизбежного снижения потребления нефти, что влечёт за собой падение цены на нефть. Спекулянты ведут охоту на прогнозы рынка с целью выяснения повышения или понижения цены на нефть, чтобы заработать прибыль. В результате этого цена нефти меняется в ходе предложения и спроса.

Экономические данные и спекуляции связаны с несколькими основными игроками из числа нефтедобывающих (Россия, Канада, Саудовская Аравия и другие) и импортирующих нефть (Китай, Япония, ЕС и другие) государств, а также – с нефтяными транснациональными компаниями (Exxon, Mobil, ВР и другие), международными нефтяными организациями и нефтетрейдерами (ОПЕК и спекулянты в сфере продажи нефти). Каждая из вышеперечисленных групп имеет возможность оказывать влияние на цены на нефть либо через влияние на предложение и спрос, либо путём прогноза изменения цен на нефть посредством спекуляций. В результате экономических кризисов во влиятельных государствах экономические данные и спекуляции оказывают сильное воздействие на нефтяные цены.

Второе: относительно политического фактора, используемого для стимулирования экономического фактора в интересах создателя этого политического фактора:

1 – Фактор сланцевой нефти:

Америка превзошла Саудовскую Аравию и Россию в производстве нефти и стала самым крупным производителем нефти в мире благодаря технологии добычи сланцевой нефти и газа. Согласно докладу «Bank of America» за 2014 год, «Соединённые Штаты останутся крупнейшим производителем нефти в мире в этом году, обогнав Саудовскую Аравию и Россию по добыче энергоносителей из сланца. Это благоприятно сказывается на экономике страны». По данным банка, «производство сырой нефти и других жидких углеводородов, выделяемых из природного газа, составит в США в первом квартале этого года 11 миллионов баррелей в день. При этом, оставаясь крупнейшим потребителем нефти в мире, США по-прежнему импортируют около 7,5 миллионов баррелей в день» (см. статью «США удержат в 2014 году статус крупнейшего производителя нефти в мире, будучи впереди Саудовской Аравии и России», – агентство «Bloomberg» со ссылкой на доклад «Bank of America»).

Сланцевая революция в нефтяной и газовой отрасли поспособствовала росту производства нефти с 5,5 млн. баррелей ежедневно в 2011 году до нынешней отметки, превышающей 10 млн. баррелей в день. Это позволило Америке покрыть большую часть своих нужд. Она больше чем на наполовину сократила импорт нефти из Саудовской Аравии (т.е. до 878 тысяч баррелей в день) после того, как импортировала оттуда 1,32 млн. баррелей в день.

Однако проблема сланцевой нефти заключается в дорогой себестоимости добычи – до $75 за один баррель (хотя, в связи с научно-техническим развитием, эта цифра имеет склонность к постепенному уменьшению), в то время как себестоимость добычи природной нефти не превышает $7 за один баррель. Это значит, что страны, добывающие сланцевую нефть (главным образом – США), не будут заинтересованы в развитии данного направления нефтедобычи, если цена на нефть упадёт ниже себестоимости её добычи.

2 – Использование темы снижения цены на нефть не в экономических целях, а как наказание государств-конкурентов:

В данном контексте фигурируют две международные проблемы, которые являются объектом мирового внимания и влияния:

а) Иранская ядерная программа.

б) Присоединение Крыма к России.

Как Россия, так и Иран в большей части своего бюджета опираются на экспорт нефти. А поэтому внезапное и сильное падение её цены, несомненно, оказывает влияние на их политику в отношении вышеупомянутых двух проблем.

Бюджет России более чем на 50% опирается на экспорт нефти и газа, т.е. энергоносителей. Более того, согласно некоторым оценкам, этот процент значительно превышает вышеуказанную цифру. А поэтому для достижения баланса в своей экономике Россия нуждается в цене $105 за один баррель нефти.

Бюджет Ирана почти на 80% опирается на добычу и экспорт нефти. По мнению иранских политиков, цена на нефть должна быть более $130 за один баррель, чтобы Иран мог реализовывать свои внутренние проекты и оказывать помощь своим сторонникам в регионе. И поэтому падение цены на нефть до такой низкой отметки оказывает сильное воздействие на бюджет Ирана.

Третье: после обзора вышеупомянутых причин становится ясно следующее:

1 – Экономический фактор, не имеющий политической подоплёки:

а) Предложение и спрос почти не изменились в последние годы. Небольшое изменение, произошедшее в них, не могло привести к такому внезапному падению цены. Даже летом прошлого года мировые цены на нефть оставались относительно стабильными – на уровне около $106 (для марки WTI) за баррель, – приблизительно такими, какими они были почти четыре года. А поэтому существенное падение цен на нефть невозможно объяснить только с экономической точки зрения. Добыча нефти была выше 80 млн. баррелей в день в течение последнего десятилетия, начиная с 2004 года. В конце 2013 года мировой рынок нефти производил 86,6 млн. баррелей в день. Затем производство увеличилось, а спрос на нефть начал расти в конце 2013 года (вплоть до третьего квартала 2014 года).

Таким образом, в третьем квартале 2014 года предложение и спрос стали пропорциональными друг к другу. Согласно данным Международного энергетического агентства, в третьем квартале 2014 года средний показатель предложения достиг 93,74 млн. баррелей, а средний показатель спроса – 93,08 млн. баррелей (см. официальный сайт Международного энергетического агентства). Это небольшое увеличение предложения в течение четырёх лет может повлиять на постепенное снижение цены на несколько долларов за баррель. Но это не может вызвать резкого падения цен в два раза в течение пяти месяцев, за исключением того положения, когда экономический фактор не является основной причиной изменения нефтяных цен.

б) Обострение отношений и военная напряжённость так же не являются новыми явлениями, напротив, они неизменно продолжаются на протяжении последних четырёх лет. Кризисы в регионе за последнее время не усугубились настолько резко, чтобы вызвать такое внезапное падение цен на нефть, ведь ситуация в регионе продолжает быть напряжённой с 2011 года. Происходящие в нём события – не из ряда вон выходящие.

Хотя, в основе своей, на фоне политических кризисов в регионе и в мире цены на нефть должны были вырасти, как это происходило во время различных военно-политических событий с 1973 года. Сегодня усугубились кризисы в Украине, Сирии, Ираке и Ливии, а значит, цена за один баррель должна подняться по некоторым прогнозам до $120-150. Падение цен в такой форме является ненормальным явлением, если рассматривать это только с точки зрения экономических факторов, потому что кризисы и войны оказывают влияние на маршруты поставок, следовательно, уменьшается предложение и поднимается цена, а вовсе не наоборот. А поэтому причинами падения являются другие факторы, нежели экономические.

в) Спекуляции и использование экономических данных: с 2008 года, с момента усугубления экономического кризиса, ситуация остаётся прежней, не произошло её ухудшения, скорее, наметилось даже некое улучшение. А поэтому можно сказать, что чисто экономический фактор не является главной причиной падения цен на нефть до нынешней низкой отметки, т.е. на 50% ниже, чем было пять месяцев назад.

2 – Политический фактор, используемый для стимулирования экономического фактора в интересах создателя политического фактора:

а) Фактор сланцевой нефти:

Себестоимость добычи сланцевой нефти составляет $70-80 за один баррель. При использовании современных передовых технологий в добыче нефти эта стоимость может снизиться до $50-60 за баррель. Исследовательская компания «IHS» считает, что затраты на производство одного барреля нефти из сланца снизилась с $70 за баррель до $57 в прошлом году, потому что нефтяники изобрели способ быстрого бурения нефтяных скважин и научились извлекать больше нефти (см. статью «Сенат против сланца» в журнале «Экономист» за декабрь 2014 года). Таким образом, падение цены на нефть до $50 или $40 за баррель делает нецелесообразной добычу сланцевой нефти, что верно и для того положения, при котором удастся удержать падение цены до $60-70 за баррель, поскольку экономическая целесообразность требует соответствующей разницы между себестоимостью и ценой продажи.

Возможно, поэтому ОПЕК (а точнее – Саудовская Аравия) не стремится сократить свою добычу нефти, ведь снижение цен на природную нефть сделает производство сланцевой нефти нецелесообразным, а известно, что Америка занялась добычей сланцевой нефти из-за роста цен на природную нефть, когда её цена переступила отметку $100 за баррель.

Цены на природную нефть смогут перенести нынешнее падение и останутся экономически целесообразными, потому что себестоимость добычи такой нефти не превышает $7 за баррель, в то время как добыча сланцевой нефти обходится в десятки раз дороже, как мы упоминали об этом выше. А поэтому насколько бы ни снизилась цена природной нефти, её добыча останется целесообразной с экономической точки зрения. Вот почему министр по вопросам нефти Саудовской Аравии Али аль-Наими сказал: «ОПЕК не будет сокращать добычу, даже если цена на нефть упадёт на мировых рынках до $20 за баррель» (см. информационное агентство «аль-Джазира» за 24.12.2014). Также он пояснил, что объём добычи нефти ОПЕК и Саудовской Аравией не меняется уже несколько лет, а именно – тридцать миллионов баррелей в день (из них около 6,9 млн. баррелей – производства Саудовской Аравии), в то время как производство других стран, не входящих в ОПЕК, постоянно растёт.

Как известно, власть в Саудовской Аравии в лице нынешнего короля Абдуллаха (на момент издания статьи Абдуллах уже был мёртв) имеет очень тесные связи с англичанами. В связи с этим можно сказать, что настойчивое желание Саудовской Аравии не сокращать объёмы добычи и её давление на ОПЕК продиктованы английской политикой, согласованной с Саудовской Аравией, чтобы оказать влияние на производство сланцевой нефти в США.

б) Меры, предпринимаемые Америкой:

Америка раскусила эту тенденцию в ОПЕК под влиянием Саудовской Аравии, которая занимает наиболее важную роль в этой организации. Особенно это было заметно на встрече стран-экспортёров нефти в штаб-квартире ОПЕК в Вене 27 ноября 2014 года, когда члены этой организации не смогли договориться относительно сокращения нефтедобычи, дабы поддержать цены на нефть, потому что Саудовская Аравия отказалась сокращать нефтедобычу и заявила, что сможет адаптироваться к падению цен на нефть в краткосрочной перспективе. Когда Америка поняла это, госсекретарь США Керри отправился в Саудовскую Аравию 11.09.2014 и нанёс незапланированный визит королю Саудовской Аравии Абдуллаху в его летней резиденции. Несмотря на то, что СМИ сообщали о других причинах визита, нежели проблема, связанная с нефтью, всё же предпосылки указывают на то, что темой визита была именно проблема нефти, а точнее – её добыча и ценообразование. После этого визита Саудовская Аравия начала наращивать добычу нефти более чем на 100 000 баррелей в день на оставшийся период сентября. В первую неделю ноября Саудовская Аравия снизила цену на нефть марки «Arabic Light» до $45 за баррель, что вызвало резкое падение среднерыночной цены на нефть с $80 за баррель до нынешних показателей. Высокопоставленный чиновник во внешнеполитическом ведомстве США подтвердил, что в ходе вышеупомянутого визита обсуждался вопрос мировых поставок нефти.

Когда не удалось убедить Саудовскую Аравию в необходимости сокращения производства, США начали рассматривать эту тему с другой стороны, приводящей к совпадению интересов американцев и Саудов в вопросе увеличения добычи нефти, а именно – что это повлияет на Россию, которая присоединила к себе Крым, и на Иран с его ядерными исследованиями. По мнению вышеуказанного чиновника, эти две уважительные причины должны подвести Саудовскую Аравию к согласию с США. Однако он посчитал, что сокращение нефтедобычи должно остановиться в границах цены $80 за баррель. По всей видимости, Саудовская Аравия согласилась на это.

Британская газета «Таймс» за 16.11.2014 сообщила: «Саудовская Аравия заняла деликатную и расчётливую позицию поддержки снижения цен на нефть в границах $80 за баррель, дабы сделать добычу сланцевой нефти нерентабельной с экономической точки зрения, что заставит Америку вновь импортировать нефть из Саудовской Аравии и вывести сланцевый газ (и нефть) из рынка». Эти слова свидетельствуют о том, что за Саудовской Аравией стоят англичане, поддерживающие первую против Америки, которая старается активизировать свою экономику и освободиться от последствий финансового кризиса, пусть даже за счёт других. Причём, не является секретом, что режим Абдуллаха аль-Сауда придерживается проанглийского вектора в своей политике.

Америка сделала вид, что удовлетворена позицией Саудовской Аравией с точки зрения своего согласия на увеличение нефтедобычи. Как и сделала вид перед Европой, что считает не соответствующими действительности её обвинения в отсутствии серьёзных давлений со стороны США на Россию (из-за присоединения Крыма) и на Иран (из-за его ядерной программы), подтвердив это своим согласием на снижение цен на нефть, что негативно отразится на бюджете этих двух государств. Также Америка удовлетворила ожидания некоторых российских оппозиционеров, поддержав мартовское заявление миллиардера Джорджа Сороса о том, что американская администрация должна наказать Россию за присоединение Крыма путём снижения цен на нефть. Так, Керри попытался выразить своё согласие со снижением цен на нефть, но в определённых границах, дабы обмануть европейцев и некоторых российских оппозиционеров и сформировать у них мнение, что он серьёзно желает помочь Украине в борьбе против России, хотя всё обстоит совсем иначе.

Так или иначе, но Америку впервые застали врасплох. Ветра подули не так, как хотелось бы кораблям. Цена на нефть опустилась до $60 за баррель в течение нескольких месяцев. Саудовская Аравия проявила упрямство и отказалась снижать нефтедобычу, а напротив – нарастила её. Всё это вызвало на нефтяном рынке ответную реакцию при воздействии заинтересованных сторон на цены на рынке.
 

Четвёртое: чего стоит ожидать сегодня:

1 – Возвращение цены на прежний уровень маловероятно.

2 – Дальнейшее снижение цены окажет влияние на обе стороны нефтяного противостояния.

Во-первых, будет оказано влияние на Саудовскую Аравию, а за ней – и на Европу, в частности – Британию, поскольку бюджет Саудовской Аравии в этом году испытал дефицит в размере 145 млрд. риалов из планируемых 860 млрд. риалов, предназначенных на расходы, т.е. аравийскому бюджету не хватает около 40 млрд. долларов. Причиной тому послужило падение цены на нефть. Сокращение и дефицит бюджета Саудовской Аравии скажутся на внутренних проектах страны, а также на экспорте товаров из Британии в Саудовскую Аравию, в частности – в сфере продажи вооружения. Как известно, экспорт Британии в Саудовскую Аравию за 2012 год составил 7,5 млрд. британских фунтов, к которому можно добавить инвестиции в аравийскую экономику 200 британских компаний, объём которых составил около 11,5 млрд. фунтов в год. Всё это подвергнется влиянию падения финансовых объёмов Саудовской Аравии по причине падения цены на нефть, особенно если учесть, что 89% бюджета Саудовской Аравии пополняется за счёт экспорта нефти. А поэтому дальнейшее падение цен на нефть оказывает влияние на эту сторону «нефтяного конфликта»…

Во-вторых, дальнейшее падение цен на нефть оказывает влияние на добычу Америкой сланцевой нефти. Как известно, по причине роста цен в течение последних лет Америка начала инвестировать миллиарды долларов в добычу сланцевой нефти и газа на территории самой Америки. После того, как это дело оказалось прибыльным, Америка увеличила добычу до 4 миллионов баррелей в день с 2008 года. Это представляет собой существенный фактор, оказывающий влияние на мировой рынок нефти.

Несмотря на то, что падение цены на нефть активизирует экономику Америки, тем не менее, потеря Америкой доходов от торговли сланцевой нефтью намного превосходит последствия этой активизации. А поэтому Америке нелегко смотреть на то, как Европа и Саудовская Аравия вместе с ОПЕК разрушают её «сланцевые» инвестиции.

3 – По всей вероятности, Америка в данном вопросе прибегнет к одному из трёх вариантов:

а) К использованию новой, менее затратной технологии нефтедобычи, чтобы снизить затраты на добычу сланцевой нефти и сделать целесообразной её добычу на фоне нынешнего падения цен на нефть. Но это – нелёгкий процесс, особенно если продолжится спад цен на нефть. И, похоже, падение нефтяных цен ещё не остановилось. Согласно данным за 7 января 2015 года, цена на нефть упала ниже $50 за баррель.

б) Либо Америка напрямую возьмётся за Саудовскую Аравию и попытается спровоцировать там различные кризисы, чтобы усилить дефицит её бюджета и заставить сократить нефтедобычу, а затем – и поднять цены.

в) Либо она уменьшит провоцирование кризисов в Йемене и Ливии в пользу Британии, чтобы последняя оказала давление на Саудовскую Аравию и заставила её сократить нефтедобычу. Это, соответственно, сократит нефтедобычу в ОПЕК и поспособствует росту цены на нефть.

Так или иначе, все три варианта нуждаются в планах, а точнее – в интригах и заговорах. А поэтому кризис падения цен на нефть и дальше будет предметом борьбы факторов падения и роста цен на нефть в зависимости от результатов геополитической схватки или от договоров компромиссного урегулирования, как это принято в капитализме.

Пятое: Заключение

Современная международная политика идёт, спотыкаясь и шатаясь из стороны в сторону. Стоит ей выйти из одного кризиса, как она ввязывается в другой кризис. Причиной всего этого служит царящая в мире капиталистическая система, неотъемлемой частью которой являются международные кризисы. Она порождает их, а затем обрекает людей и международную экономическую систему на несчастную жизнь. Порочность, коррупция, несчастья, беды и другие негативные явления будут и дальше причинять страдания человечеству, пока капиталистическая система господствует в мире. Эти кризисы можно решить только божественной системой, которую Всевышний Аллах ниспослал своим рабам. Это и есть система Праведного Халифата, которая несёт в себе справедливость и покой каждому, кто укрывается в её тени.

وَيَقُولُونَ مَتَى هُوَ قُلْ عَسَى أَنْ يَكُونَ قَرِيبًا

«Но они покачают головами и скажут: «Когда же это произойдёт?». Скажи: «Быть может, это произойдёт очень скоро!»» (17:51).

16 Рабиъ уль-Авваль 1436
2015/01/07